栗褐鼯鼠主要栖息于海拔2500m以下的山地常绿阔叶林带，植被以栲、柯、栎等树种组成；其栖居地的气候暖和，无霜期一般在200天以上；雨量丰沛，年降雨量达 2000mm左右，故具有亚热带海洋性气候特征。筑巢于大树的树洞。以阔叶树的嫩叶及各种野果为食。

筑窝于枯树洞或岩洞内，也常在栎树上搭窝，在云南西北德钦巢居于20米高的黄背栎上，由栎枝和松枝做成，内铺有苔藓、地衣、羽毛和干草等。巢呈圆球形，离地约15米，巢口向上，巢的外径为300毫米，壁厚130毫米，内径为170毫米。筑巢材料为地衣类、苔藓和一种有纤维的小树皮。巢底以黄背栎和华山松树枝支撑。吃黄背栎嫩芽、杉树幼芽及小甲虫。粪便黑色，呈卵圆形，大小为3×2（毫米）。

据60-70年代的调查，在西藏南部各县的土畜产品收购部门中，很少见到该种动物的皮张。80年代以前，在其分布区樟木口岸和吉隆之 2500m以下的林区，均设有伐木场，而森林面积的减少，无疑会使本种的生存条件受到一定的威胁。但受胁的程度尚不清楚。据调查了解。由于丽鼯鼠毛皮和经济价值不大，猎人在过去很少专门猎捕。

从1985年起，先后建立的以保护自然生态系统为主的樟木口岸保护区、吉隆江村保护区和珠穆朗玛峰保护区，已包括本种的分布区在内。因此，丽鼯鼠与其栖息地当可以得到相应的保护。